Większy zysk towarzystw emerytalnych

Od 1 maja ub.r. do OFE odprowadzane jest 2,3 proc. podstawy wymiaru składki, wcześniej wskaźnik ten wynosił 7,3 proc. Pełny efekt wpływu tej zmiany na sytuację finansową PTE widoczny będzie na koniec roku 2012. Pomimo zmniejszenia przychodów z tytułu opłat od przekazywanych składek w związku z powyższą zmianą przepisów prawa, zysk PTE osiągnięty w 2011 r. wzrósł o 3 proc. w relacji do roku poprzedniego. W 2011 r. miała miejsce też zmiana przepisów prawa dająca od stycznia 2012 r. powszechnym towarzystwom emerytalnym możliwość zarządzania dobrowolnym funduszem emerytalnym. W 2011 r. cztery PTE uzyskały zezwolenie organu nadzoru na utworzenie dobrowolnego funduszu emerytalnego. Inną istotną zmianą wprowadzoną w 2011 r. w otoczeniu prawnym PTE jest zakaz prowadzenia działalności akwizycyjnej na rzecz otwartego funduszu obowiązujący od stycznia 2012 r.

Na koniec 2011 roku na rynku działało 14 powszechnych towarzystw emerytalnych, które zarządzały otwartymi funduszami emerytalnymi o aktywach netto na poziomie 224,7 mld zł. OFE gromadziły i inwestowały kapitały emerytalne ponad 15,5 mln osób. Akcjonariuszami PTE w przeważającej części były banki i ubezpieczyciele z siedzibą na terytorium Polski.

Łączna wartość aktywów powszechnych towarzystw emerytalnych wyniosła blisko 3,6 mld zł, co oznacza spadek o 7,3 proc. w porównaniu do stanu na koniec grudnia 2010 r. W aktywach dominowały inwestycje finansowe o wartości ponad 2,2 mld zł. Głównym przedmiotem inwestycji własnych PTE były dłużne papiery wartościowe emitowane przez Skarb Państwa o wartości 1,5 mld zł stanowiącej 41,4 proc. sumy bilansowej. Wszystkie powszechne towarzystwa emerytalne posiadały kapitały własne na poziomie wyższym niż wymagany przepisami prawa i te właśnie kapitały stanowiły główne źródło finansowania majątku PTE. Łączny wynik netto całego rynku PTE wyniósł 616 mln zł. W 2011 r. w przeliczeniu na 1 członka OFE przychody PTE kształtowały się na poziomie 109,39 zł, a koszty na poziomie 74,09 zł. Wskaźniki rentowności na działalności podstawowej i netto uległy poprawie w przypadku ośmiu PTE, w sześciu podmiotach rentowność obniżyła się. Największy wpływ na rentowność miały zmiany w przepisach prawa oraz obniżenie kosztów działalności przez PTE.

{jumi [*9]}